Konservative Options Trading Strategier

Konservative Options Trading Strategy Vi har alle blitt klar over de ekstreme nivåene av volatiliteten i børsene de siste årene. For små investorer kan denne volatiliteten skape en stor grad av angst når de pensjonskasser eller livsparasjoner er til markedets lykke. Heldigvis finnes det verktøy for små investorer og store investorer for å oppnå trygghet mens 8220 i markedet, 8221 outsized returnerer fra lavrisiko eksisterende lagerstillinger, og betydelige spekulative gevinster, hvis man er så tilbøyelig. Disse verktøyene kalles alternativer. Hvis du ikke vet hvordan du effektivt bruker alternativer, er det nå på tide å lære. I denne korte artikkelen skal jeg demonstrere en opsjonshandelsstrategi som bruker en kombinasjon av aksjer av aksjer, anropsalternativer og salgsopsjoner for å realisere store årlige gevinster med en strategi som faktisk bærer mindre risiko enn den tradisjonelle metoden for kjøp og oppbevaring av aksjer. Det er bare en av mange mulige enkle og konservative opsjonshandelstrategier som kan være en del av et større opsjonshandelssystem. Siden BP har vært i nyheten ganske mye i det siste ikke av gode grunner, vil jeg åpenbart bruke denne aksjen som mitt eksempel. La oss snakke om våre forutsetninger foran. Først vil vi tjene penger med liten risiko. For det andre har vi ikke noe imot å eie BP-aksjer på dette nivået i noen måneder, eller selge BP-lager med en gang for en stor avkastning. For det tredje vet vi at salgsalternativer er langt mer lønnsomme enn kjøpsmuligheter. Til slutt, i dette eksemplet vil jeg bruke 1000 aksjer for å gjøre tallene enkle, jeg vil anta at du vet hvilke anrops - og settalternativer gjør hvis du ikke, du trenger virkelig å lære. Seriøst, og jeg vil anta at du vet hvordan du skal kjøpe og selge aksjer på lager, osv. Ok, så her går vi med denne konservative opsjonshandelsstrategien som er utformet for å gi oss mer enn 100 avkastning per år. Det vi skal gjøre er veldig enkelt ved tallene som ser ut som dette, er alle data hentet fra Yahoo Finance i morgen 14. juli 2010: kjøp 1000 aksjer i BP-aksjen 36.89share selger 10 opsjoner for call options for august 2010 til en strykpris på 37,50 for 2,74. selg 10 putte opsjonskontrakter for august 2010 til en konservativ strykpris på 32 for 1,35. Det er jeg vet hva du tenker. 8220hva, det er bra, men hva pokker betyr det hele? 8221 Igjen er det faktisk ganske enkelt, men du vil bli overrasket over hvordan tallene legger seg i din favør Så vi vet alle at aksjer kan gjøre tre ting med varierende hastighetsgrader: gå opp, gå ned og forblir det samme. Den første viktige tingen å merke seg er at denne strategien kan vinne i alle tre av disse forholdene. Den andre tingen å merke seg er at vi bare gleder oss over 30 dager til opsjonsutløp, så lenge vi eier denne aksjen, BP. Scenario 1: aksjen går opp. La oss si at vårt lager, BP, går opp til 40 og vi lar det bli kalt bort. Å ringe bort er bra fordi du lager penger og ikke eier aksjene lenger, noe som betyr at du ikke har noen risiko lenger heller. Vårt avkastning per aksje er som følger: premie innsamlet: 1,35 for puten og 2,74 for anropet 4,09, pluss verdsettelsen av aksjene våre 37,50 8211 36,89 .61 totale gevinster 4,70 Vår en måneders avkastning på denne transaksjonen er da 4,70 gevinster 36,89 kjøpskurs av lager 12,74 Denne månedlige avkastningen tilsvarer en årlig avkastning på 153. Dette er vårt beste scenario, og er ikke uvanlig, spesielt hvis man velger å investere i aksjer som er i en uptrend. Forresten, dette er en inntekt på en måned på 4 700 Scenario 2: bestanden forblir flat. La oss si at BP ikke gjør noe mye i løpet av denne måneden og avsluttes ved utløpsalternativer siste fredag ​​i august i dette eksemplet på 37. Hva er vår retur da Vår avkastning per aksje er som følger: Vårt premie samlet er det samme som eksemplet ovenfor 4.09. Aksjene går bare opp 11 cent og viktigere, vi eier fortsatt aksjene og kan gjøre dette igjen neste måned uten å kjøpe et nytt kjøp, derfor er det noen som anser dette for å være det 8220 beste scenariet8221 Vår månedlige avkastning er nå 4,20 36,89 11,38 Dette tilsvarer en årlig avkastning på 136, ikke for loslitt enten Vi eier fortsatt aksjene, og kan gjøre dette igjen neste måned og foreta ytterligere 4 200 på disse 1000 aksjene BP. Scenario 3: BP går ned til 34. La oss si at BP fullfører august utløp ved 34, en liten nedgang fra vår 36,89 kjøpesum. Ikke bekymre deg, vi har fortsatt tjent penger Her er det: Vår avkastning per aksje er som følger: Vårt premie innsamlet forblir det samme som over 4.09, Vi antar at vi beholder aksjene og står for tapet vår denne måneden, vi trenger ikke heller , så dette er en 8220loss8221 på 2,89. Totale gevinster på aksjene er da 4,09 - 2,89 1,20 fortjeneste. Våre en måneders avkastning er nå lavere på 3,25, men dette er fortsatt en månedlig inntekt på 1200 og en årlig avkastning på 39 Ikke dårlig heller. For korthets skyld kan jeg bare demonstrere disse tre scenariene. Andre utfall er mulige, men ingen er dårlige hvis du ikke har noe å eie flere aksjer av BP til lavere og lavere priser. Denne strategien skal brukes med aksjer som vi ikke har noe imot å eie hvis vi ikke vil eie mer, vi vil ikke selge bare putten med aksjekjøpet og anropsopsjonssalget er det så enkelt og gjør dette igjen neste måned Som du kan se, er dette absolutt en kraftig opsjonshandelstrategi. Ironien er at den er både konservativ og lønnsom. Mange mennesker, når de tenker på alternativer, tenker på høyrisikospekulasjon. Selv om dette sikkert skjer, var det ikke grunnen til at alternativene ble opprettet i utgangspunktet, og det er ikke prinsippet om hvordan de brukes. Den beste måten å bruke alternativer på er med opsjonshandelstrategier som den som er beskrevet her, og som er utformet for å øke sikkerheten til porteføljene dine samtidig som du øker avkastningen. Ikke en dårlig kombinasjon. Mitt mål i denne korte artikkelen har vært å gi deg litt gratis informasjon for å øke din investerings suksess. Jeg håper virkelig jeg har gjort det, og igjen, hvis du ikke vet om alternativer eller ikke helt forstår hva jeg har skrevet her, må du sørge for at du lærer. De er det beste verktøyet som er tilgjengelig for å oppnå økonomisk uavhengighet i noe børsmiljø. Lær om alternativer og få ditt eget opsjonshandelssystem, vil du takke meg Min favorittstrategi er uten tvil den korte putten, korte samtalen eller begge sammen (dvs. kort kjeve). Med andre ord, selger alternativer naken. Før du sier dette er stupiddangerrisky basert på hva noen har fortalt deg - jeg vil fortelle deg at det er sant, det kan være dumt og dydig hvis du gjør feil. Ved feil mener jeg: 1) Ikke å vite den underliggende brønnen. 2) Ikke vite hvordan man skal håndtere det ordentlig. 3) Kjenner ikke de verste scenariene til hver handel du plasserer. 4) Har ikke nok kapital. 5) Ikke vite hvor mye av porteføljen du skal tildele til disse typer bransjer. 6) Ikke vite effekten av inntjeningen mens denne handelen er på. 7) Ikke vite typen miljø for å unngå eller redusere eksponering for denne typen strategi. Så som du kan se, er dette ikke en nybegynner039s strategi. Men når du blir mer erfaren med alternativer og har nok kapital, innser du at det er en stor, høy sannsynlighet for suksessstrategi for minst å vurdere. Føl deg fri til å se meg leve i min ekte handelskonto handle disse strategiene og håndtere alle de ovennevnte punktene. 9.8k Visninger middot View Upvotes middot Ikke for reproduksjon Min favoritt alternativer trading strategi er å selge puts mot selskaper jeg liker, men det er for dyrt. Det ubarmhjertige oksemarkedet vi observerer, har etterlatt seg få gode kjøp. Mens det ikke er mangel på gode kvalitetsselskaper med attraktive langsiktige prospekter, kan den siste prisøkningen i de fleste aksjer gi tankefulle konservative investorer litt klistremerkechok. Betyr dette at du må forbli på sidelinjen, sitter i kontanter. Ikke nødvendigvis. En forsiktig og sann konservativ strategi er å selge setter mot aksjer du tilfeldigvis liker og vil være en villig kjøper av, men til en lavere pris. Ved å selge (på grunn av skriving) et avdekket sett mot en aksje, liker du at du aksepterer å kjøpe den aksjen på et tidspunkt i fremtiden til en kjent pris i bytte for å samle premien i dag. Lar illustrere dette med et eksempel. Tidligere i måneden rapporterte General Electric (ticker GE) resultater som forlot investorer uimpresset og aksjene solgte. For øyeblikket kan du kjøpe selskapet til 26,60 per aksje, som er mindre enn 17x inntjening og utbyttet på over 3. Ikke så loslitt, men du kan gjøre enda bedre. Du kan selge september 2014 Putt med strykpris på 25 for over 1 Dette betyr at du samler nesten 4 av prisen i dag penger du holder for alltid for plikten til å kjøpe aksjen for 25 mellom nå og september. På den måten kan du kanskje kjøpe et av verdens beste selskaper for en betydelig rabatt til dagens pris. I alle fall, premien du samler er din uansett hva. Denne strategien fungerer best med aksjer du virkelig liker, og vil være en villig eier av, men til en lavere pris enn de for tiden handler. Husk at du, i bytte for å samle premien, forplikter deg til å kjøpe aksjene, så du bør bare engasjere seg i denne strategien hvis du er klar til å kjøpe aksjen til en gitt pris og få midler til å gjøre det. Bruk aldri lånte penger når du skriver putter. 10k Vis middot Vis Upvotes middot Ikke for Reproduksjon Diagonal Spread er min favoritt Options trading strategi. Diagonal spredning er en slags opsjons spredning hvor langt måneden alternativet er kjøpt og i nærheten av måneden alternativet er solgt. For eksempel: Kjøp 8600 Nifty CE desember kontrakt og selg 8800 Nifty CE november kontrakt. Denne strategien vil bli kalt bullish diagonal spredning. Kjøpe og selge Putt vil utgjøre bearish diagonal spredning. Tanken bak denne strategien er at kontrakten for langt måneders opsjoner vil lide mindre tid forfall i forhold til nær måneders opsjonsavtale. Så selv om handelen går mot deg, vil tapet være minimal. Selv sidelengs trend ville ikke forårsake tap, noe som gjør dette til en meget lav risiko opsjonsstrategi. Vel, prøv å bruke denne strategien på NSE Nifty Nov Expiry. La oss anta at vi hadde bearish utsikt på Nifty i begynnelsen av november-serien, og så gikk vi inn i en baisse diagonal spredning. Vi kjøpte 1 masse 8800 PE Dec-serien og solgte 1 masse 8600 PE Nov-serien. Nedenfor er tradingoppsettet med PL hver dag. Strategien har fått en anstendig 2 fortjeneste i 8 handelsdager. ProfitLoss er beregnet på grunn av 1 masse (75 mengder) Nifty, og ca 70000 Rupees av innledende margin for å ta denne handel. Du ville definitivt ha tjent bedre hvis du ville ha gått naken i lang tid, men da ville risikoen din ha vokst vesentlig høyere, og enhver sideveis bevegelse kan ha skadet kapitalen din. Nå, hvis Nifty utløper til 8000 i Nov-serien, så er den teoretiske verdien av posisjonen din på slutten av serien: Denne strategien ville ha tjent 30 i et span på en måned hvis vår prediksjon er nøyaktig. Hvordan velge Strike-priser Det finnes n antall måter å velge strike priser på mens handelsalternativer. Men for denne strategien vil vi anbefale prosentvis sikringsmetode. Nedenfor finner du trinnene for å velge utropspriser basert på denne metoden: For langt alternativ ta streik fra neste måned. Velg streiken som er penger (ATM) eller litt ut av pengene (OTM). MERK: ATM eller OTM er med hensyn til dagens måneds futurespris og ikke den neste måneden (selv om streikene blir valgt fra neste måned). For kort alternativ ta strejk fra nåværende måned som er to treffer OTM fra den lange streiken som er valgt. Lang og kort alternativer to slår fra hverandre er optimal for NF. En streik fra hverandre og fortjenesten begynner å dyppe etter at prisen har krysset den korte streiken som kan være et stort problem i håndtering av handelen. Mer enn to streikdeler betyr at du ikke vil kunne få den optimale sikringen som kreves (se neste punkt om dette). Beregn sikringen ved hjelp av formelen nedenfor: Hedge (Kortkurspris Pris på den lange samtalen) 100 Hvis sikringen er over 30, kan denne valgkombinasjonen velges. Hvis sikringen er mindre enn 30, start prosessen igjen fra 1 ved å gå for mer nærmere ATM eller ITM alternativ for lenge, og gjenta deretter trinnene og rekomputer sikringen. Mesteparten av tiden slutter vi med ITM lang og OTM kort, som vanligvis er den optimale kombinasjonen med mindre man starter handel nær utløp når stillingen må være mer ITM for å gi nok beskyttelse. Når du har en streikkombinasjon med sikring større enn 30, kan den brukes til å inngå handelen. Last ned et Excel-ark for å teste denne strategien fra nedenstående lenke: 1.6k Visninger middot Vis Oppvoter midtpunkt Ikke for reproduksjon Alle tidligere nevnte strategier kan fungere veldig bra. Nøkkelen er å: 1. Bruk dem til riktig markedssituasjon 2. Administrer dem riktig 3. AVSLUT I RETT TID (Jeg anser denne som den viktigste delen av handelen) Riktig strategi i riktig situasjon Det er mye av handelssystemer og strategier, og du må bestemme hvilket spill du skal spille. Du kan spille retningsbestemt, du kan være nøytral, eller satse på volatilitet eksplosjon eller sammentrekning. Ulike strategier må brukes på billigere og dyre aksjer. Enhver god strategi som brukes i feil situasjon, vil ikke fungere og vil miste penger. Iron Condor kan være god start God start (og også strategien I039ve startet med) kan være handel med ikke-administrert vanlig månedlig Iron Condor (kombinasjonen av kortsammenhet Vertikal og Short Put Vertical) solgt på noen sterke indekser (RUT, SPX). Forutsetningen er at indeksene er sammensatt fra mange aksjer, så de er ikke så volatile som den aktuelle aksjen. Denne fordelen kan brukes til nøytral spill. Hver måned skriver du anropsspredning og spredes med delta 0,08 (30-40 til utløp), tjen kreditt (i utgangspunktet 100-160 kontrakt) og la dem utløpe. Hvis du holder deg konsekvent, kan du samle kreditter og relativt høy suksessrate 70-80. Du kan forbedre ytelsen senere ved å filtrere måneder med lav volatilitet, angi eksakt resultatmål og stoppe tap for hele posisjonen eller for hvert spredning, legg inn i stillingen (selger anropsspredningen uavhengig av spredningen i tilfelle noen retningsbevegelse), du kan se det også som kort og lang Strangle, som gir deg ulike ideer for forbedringer. Deretter kan du spille med justeringer og så videre. Du vil nyte mye moro med denne bestemte, relativt sikre strategien (høy gevinstrate, begrenset tap). Jeg har personlig brukt mer enn 2 år på å fokusere bare på denne strategien. Butterflies, Strangles, Straddles, Kalendere Når du mestrer Vertical Spreads og Iron Condor, vil du innse at med litt annerledes oppsett får du forskjellige strategier basert på det samme prinsippet om å selge premie, men brukes i forskjellige situasjoner. 4.6k Vis middot Vis Upvotes middot Ikke for Reproduksjon Heres en liste over mine favoritt metoder. Merk: Denne listen inneholder strategier som er enkle å lære og forstå. Ea ch er mindre risikabelt enn å eie aksjer. De fleste involverer begrenset risiko. For investorer som ikke er kjent med alternativer, kan du lese våre nybegynnere valgvilkår og mellomliggende valgvilkår. 1. Dekket skriftskriving. Ved å bruke lager du allerede eier (eller kjøpe nye aksjer), selger du noen andre et anropsalternativ som gir kjøperen rett til å kjøpe aksjene til en angitt pris. Det begrenser profittpotensialet. Du samler en kontantpremie som er din å beholde, uansett hva som skjer. Den kontoen reduserer kostnadene dine. Dermed, hvis aksjene faller i pris, kan du medføre tap, men du er bedre enn hvis du bare eide aksjene. Eksempel: Kjøp 100 aksjer av IBM Selg ett IBM Jan 110-anrop 2. Kontant-sikret, nakkesettskriving. Selg et putsett på en aksje du vil eie, og velg en aksjekurs som representerer prisen du er villig til å betale for aksjer. Du samler inn en kontant premie i motsetning til å akseptere en forpliktelse til å kjøpe aksjer ved å betale strykprisen. Du kan ikke kjøpe aksjen, men hvis du ikke holder du premien som en trøstpris. Hvis du opprettholder nok penger på meglerkontoen din for å kjøpe aksjene (hvis puten eier utøver puten), anses du for å være kontant sikret. Eksempel: Selg en AMZN Jul 50 put opprettholde 5.000 i konto 3. Krage. En krage er en dekket samtaleposisjon, med tillegg av et sett. Putet fungerer som en forsikringspolise og begrenser tapene til en minimal (men justerbar) mengde. Fortjeneste er også begrenset, men konservative investorer finner at det er et godt bytte for å begrense overskudd i motsetning til begrensede tap. Eksempel: Kjøp 100 aksjer i IBM Selg ett IBM Jan 110-anrop Kjøp en IBM Jan 95-sats 4. Kredittkort. Kjøpet av ett anropsalternativ, og salget av en annen. Eller kjøp av en put-alternativ, og salg av en annen. Begge alternativene har samme utløp. Den kalte et kredittspread fordi investoren samler inn penger til handelen. Dermed er det høyere priset alternativet solgt, og en billigere, ytterligere ut av pengene alternativet er kjøpt. Denne strategien har et markedsperspektiv (anropsspredningen er bearish og satt spredningen er bullish) med begrenset fortjeneste og begrensede tap. Eksempel: Kjøp 5 JNJ Jul 60 samtaler Selg 5 JNJ 55 juli samtaler eller kjøp 5 SPY Apr 78 puts Selg 5 SPY Apr 80 puts 5. Iron condor. En posisjon som består av en samtalekredittsprede og en setter kredittspread. Igjen er gevinster og tap begrenset. Eksempel: Kjøp 2 SPX 880-samtaler Selg 2 SPX 860-samtaler og kjøp 2 SPX 740-satser selger 2 SPX-760-satser 6. Diagonal (eller dobbel diagonal) spredning. Dette er spredninger der alternativene har forskjellige streikpriser og forskjellige utløpsdatoer. 1. Kjøpsalternativet utløper senere enn det solgte alternativet. 2. Kjøpsalternativet er lenger ut av pengene enn det solgte alternativet. Eksempel: Kjøp 7 XOM-80-80-anrop. Selg 7 XOM-75-samtaler. Dette er en diagonal spredning Eller Kjøp 7 XOM Nov 60 putter Selg 7 XOM Oct 65 puts Dette er en diagonal spredning Hvis du eier begge posisjoner samtidig, er det en dobbel diagonal spredning. 1,6k Visninger middot Vis Oppvotes middot Ikke for Reproduksjon I utgangspunktet var jeg tilbøyelig til ironclad strategi, men akkurat nå er jeg partisk mot Strangle i. e Long Strange. Selv om vi kaller langkvrem som kvel, men det er feil fordi det er en forskjell mellom kort kjeve og lang kjeve. Kortsiktige spreads brukes når liten volatilitet forventes av underliggende aksjekurs. Kort kjeve har ubegrenset tapspotensial og begrenset fortjeneste, mens Long Strangle har ubegrenset fortjenestepotensial og begrenset tap. Hvilken du vil velge Men våre nylige strenge av grunnleggende nyheter som demonetisering, brøt USA-valget volatiliteten mot hverandre. Det er en nøytral opsjonsstrategi, noe som betyr at det ikke satser på retningen av markedet. Det gjør det ved at markedsvolatiliteten på kort sikt, dvs. det vil være bullish eller bearish. Her er handelskonfigurasjonen - Vi kjøper et lite OTM-opsjon (out of the-money) og et lite OTM-anropsalternativ på samme underliggende lager og utløpsdato. Kjøp 1 OTM Call Kjøp 1 OTM Put Når den underliggende aksjekursen beveger seg skarpt mot enten oppover eller nedover ved utløpet, får vi stort fortjeneste. For nybegynnere, la meg samle et begrep, Breakeven Point, dvs. markedsprisen som den underliggende eiendelen (indekser eller aksjer) må oppnå for å gjøre opsjonsoppkjøpet eller selgeren lønnsom. For Alternativ Kjøper er det Strike Price Premium betalt for å kjøpe opsjonen. For opsjon selger er det Strike Price - Premium betalt for å kjøpe opsjonen. Så det er to breakeven poeng for den lange strengerstrategien. Så vi oppstår tapet hvis den underliggende eiendomsprisen ikke beveger seg. Det maksimale tapet er premien betalt mens du kjøper opsjonene. Her er et praktisk eksempel for å tydeliggjøre. Jeg satser på NIFTY (indisk markedsindeks) vil ikke ligge mellom 79508050 på tidspunktet for utløpet av opsjonene. Ikke bry deg om å kopiere bildet over til hvor som helst, med mindre du vil bli saksøkt, og det vil ikke være DMCA. Anta at NIFTYs handler for tiden på 8000. Kjøpte anropsalternativer for NIFTY 8050, dvs. NIFTY DEC 8050 CE, og kjøpte et sett på NIFTY 7950, dvs. NIFTY DEC 7950 PE. Husk, hvis vi kjøper 1 mye, får vi 75. 8050 CE og 7950 PE vil ha forskjellig pris, men du må sørge for å investere like mye kapital som å være upartisk. La oss si at vi har investert 7.500 på hver, dermed 15.000 totalt. Hvis ved utløpstidspunktet NIFTY handler på 8000, vil begge utløpe verdt mindre og vårt maksimale tap på 15.000 vil treffe. Hvis NIFTY i løpet av utløpet gjør et sterkt trekk og handler på 8100 ved utløpet, blir våre puteringsalternativer i. e DEC 7950 PE verdiløs, men våre anropsalternativer vil ha en stor fortjeneste, vi antar at 25 000 er utløpsverdi av DEC 8050 CE. Dermed er nettoresultatet 25 000 - 15 000 10 000 Vi beregner ikke megling og andre provisjoner i de ovennevnte ligningene. Hva hvis du vil satse på NIFTY, vil ligge mellom 79508050-serien ved utløpet av opsjonene. Det er når kort kjeve blir nyttig. Hva kommer neste er optimalisering til sannsynlighet for fortjeneste og optimalisering for å maksimere verdien av det lønnsomme beløpet. Hva bør være passende strekkpris Hva bør være hensiktsmessig ut av pengene sette og ring posisjon. Det er mange teorier. Her er en som jeg har diskutert Amit Ghosh039s svar på Hvor risikabelt er det å selge et alternativkvangle med 16 delta på begge sidene Hvis du vil bli med i en gruppe og diskutere strategien din, kan du bli med på våre handelspartners slakkkanal her. Jeg skriver på amitghosh. Alle mine tanker er omhyggelig utformet der. :) 4.9k Visninger Middot Vis Upvotes middot Ikke for Reproduksjon Jeg var litt overrasket da jeg så dette spørsmålet: Hvorfor noen ville være interessert i min strategi, forutsatt at jeg har noen jeg er bare en måned gammel på kvora. Faktisk forstod jeg ikke hva en Upvote var eller hvordan du følger noen. Jeg delte bare noen få av mine erfaringer og overbevisninger om handel med aksjer og alternativer, og var glad for at noen av leserne likte det jeg skrev. Så i stedet for å svare på spørsmålet fremhevet ovenfor, har jeg valgt å svare som svar på et generelt spørsmål. Svaret er spesifikt for opsjonshandel i indiske aksjemarkeder. Hvis du har lest noen av mine andre svar her, ville det bli lagt merke til at jeg enten forkorter aksjekursene eller kjøper PUTS. Jeg kan være en av de få handelsmenn som sjelden gjorde noe fortjeneste på langsiden. Hva gjør det til meg Men uansett navnet, er det vellykkede handler som teller. For å ha et bedre navn. Jeg kaller min handelsmetode som KISS-metode. Gjør det enkelt dummen. Hvordan holder jeg det enkelt. Vel, jeg har gått gjennom alt sjargonget, studert hva som var mulig, prøvde å gi mening om så mye kunnskap og data tilgjengelig og bestemte at det ikke var verdt det. I enkle ord vil et alternativ på en aksje eller indeks gå opp i pris når: Den underliggende prisen beveger seg i den retningen. (Opp for samtaler og ned for putt) Denne bevegelsen skjer før kontraktstiden utløper. (Tap i verdi kalt tidsforfall) Det bør være en plutselig spike som favoriserer handelen innen utløpsperioden. (Volatilitet) Jeg baserer mine handler på disse enkle forutsetningene og bruker vanlig handels visdom til Option Trading. Og det fungerer. Du kan lese det her: Faktisk er posten ovenfor om hvordan jeg gjenvunnet fra tapet og gjorde etterfølgende overskudd. Finne en handel: Jeg ser generelt etter aksjene som er flyktige og med en negativ forspenning. Jeg nevnte bare at jeg for det meste kjøper PUTS. Å finne de riktige aksjene til kort eller kjøpe PUTS er nøkkelstrategien. Gjennom årene har jeg kanskje utviklet meg en viss følelse av å fange aksjene om å falle. Eller kanskje jeg var bare heldig. Uansett, som de fleste analytikere sier, med all analyse og algoritmer som står til disposisjon, er de vellykkede i omtrent 53 bransjer. Med en kaste av mynt også, bør man få det 50 suksess. Men jeg gjør litt mer enn å vende en mynt. Først tar jeg en titt på NIFTY-aksjer og ser hvilke aksjer og sektorer som ikke har det bra. Hvordan er deres prisbevegelse sammenlignet med Nifty Index. (Såkalt Beta, jeg ser etter høy beta) Er selskapet overfor et svært konkurransedyktig regulert marked Hvordan ser selskapet opp i markedet sammenlignet med sine jevnaldrende. (Det er et grunnleggende analyseproblem, men jeg legger bare merke til det.) Lagde aksjene opp nylig på bare noen nyheter, er forretningsmiljøet det samme Samme logikk for noen andre store caps ikke i Nifty Index. Basert på det ovennevnte enkle spørsmålet, har jeg listen over aksjer klar. Sjelden gjør jeg en handel annet enn i disse aksjene. Jeg vil dele noen av disse navnene: State Bank Of India Og selvfølgelig NIFTY. Hva etter å kjøpe puttene: For det meste kjøper jeg litt ut av penger Put. Noen ganger kan jeg kjøpe en Put på rundt 58 bortfall. Denne måneden kjøpte jeg Canara Bank 300 PUT (29. desember Utløp) da aksjekursen var Rs. 309. Kjøpt den for Rs. 10.65. Så prisen gikk sakte og tid forfall forårsaker verdien gå ned til Rs. 3,90. Så kom volatiliteten til å spille i uken 1923 desember. Selges for Rs. 17.10 på 231216 da prisen kom ned til 284. Kjøpt 2 masse 280 PUT på 3,80 og 3,90 (Litt ut av penger) Selges 1 mye for Rs. 5.30 samme dag. Mer volatilitet på mandag på grunn av statsministers uttalelse om beskatning av markedsaktørene førte til at Canara Bank gikk videre ned på 261216. Jeg forlot det gjenværende en mye for Rs. 11.00. Og ved mine normale tålmodighetsstandarder var disse handlingene litt skyndte. Jeg vil vanligvis vente og den ene mye 300 PUT alene ville ha solgt for omtrent Rs. 3536 da aksjekursen berørte 264263 på mandag 261216. Resultat realisert ville ha vært mye mer og handler få mindre. Uansett, handelen er over og ga over Rs. 45000 i fortjeneste. Maksimer gevinstene når markedet favoriserer. Jeg gjorde det ikke denne gangen, men mesteparten av tiden følger jeg prinsippet ovenfor. Når markedet reverserer, tar det bort noen av gevinsten, men du må vente på å finne ut hvor du kunne ha gått. Ventetiden er alltid full av spenning, til tider smertefullt. Men det må utholdes. Du kommer ikke inn i himmelens porter uten å møte døden. Venter har sin egen søte belønning. Jeg har sett tilfeller der opsjonsprisen har gått opp 810 ganger i en ukes tid, noen ganger i en eneste handelssesjon. Jeg har tatt maksimalt overskudd på 12 ganger i en av mine bransjer. To ganger til fire ganger er ganske rimelig med litt tålmodighet. Se Canara Bank-eksemplet ovenfor. Når prisen går bort fra meg. Greit. Jeg aksepterer at handelen var feil og ta tapet. Jeg tror at ekspertene fortalte deg at de har rett omtrent 53 av tiden. Jeg er også rett rundt samme prosentandel. Når det er riktig, er min fortjeneste mer enn 100 av premien betalt. Når det er feil, er det 100 av premien betalt. Til tider redder jeg noe ut av disse, så tapet er på ca 90. Nøkkelen er i utvalg av aksjene og venter når prisen beveger seg for deg. KISS-sammendraget: Velg en liste over flyktige aksjer. Kontroller at det er nok handelsvolum i OTM-alternativene. Kjøp Putt eller samtaler avhengig av vurderingen av prisutviklingen. Med riktig valg og følge trenden, vil du være rett i omtrent halvparten av handlingene . Vent i fortjeneste. Alternativer kan gi ubegrenset fortjeneste. Hold deg i handelen for å ta det. Prøv å få mer enn 100 på en vinnende handel. Ta tapene sportslig. Resultat venter i neste handel. Vil det fungere for deg. Det fungerer for meg. Skal jobbe for noen andre også. Ingen formler eller rakettfag er involvert. Ingen jargong heller. Bare krav er tålmodigheten til å vente på å maksimere fortjenesten i vellykket handel. Utvikle tålmodighet. Tålmodighet betaler. La KISS-metoden virke magisk for deg. 9k Vis middot View Oppvoter midtpunkt Ikke for reproduksjon Denne strategien har sikret meg den beste avkastningen i forhold til minimum. Risiko: Denne opsjonsstrategien er når en investor kjøper både et anrops - og salgsalternativ med samme anskaffelseskurs (fortrinnsvis ved pengestoppprisen) , underliggende aktiv og utløpsdato samtidig. Denne strategien er mest nyttig når vi er sikre på at prisen på de underliggende eiendelene vil flytte betydelig, men er usikker på hvilken retning bevegelsen vil ta. Denne strategien tillater å opprettholde ubegrensede gevinster, mens tapet er begrenset til kostnaden (premie) for begge opsjonskontrakter. Long Straddle sikrer at downside er begrenset bare til du koster, mens oppsiden er ubegrenset. La oss ta eksemplet på XYZ-selskap som for øyeblikket handler på Rs. 35 Kjøp 1 Call of XYZ 8-dagers 35 ved Rs. 1.7 Kjøp 1 Put of XYZ 8 - day 35 at Rs. 1,7 Så Total Innledende Kontant Utstrømning 1,72 Rs. 3.4 Lar oss anta 3 scenarier (Post 8 dager): XYZ Går opp til Rs 38.4 eller Ned til Rs. 31.6 Hvis du beveger deg opp. Anropsalternativet vil bli verdsatt til Rs. 3.4 (38.435) amp Put alternativet vil være null. Netto kontantstrøm 3.43.4Rs 0. Resultat uten gevinst, ingen tap. Hvis Flytter ned. Put opsjon vil bli verdsatt til Rs. 3.4 (3531.6) amp Call-alternativet vil være null. Netto kontantstrøm 0. Resultatet gir ingen fortjeneste, ingen tap. Dermed er 38,4 amp 31,6 brutto-prisnivået for handelen. XYZ Flytter over eller under dens Break-even level: I dette scenariet vil alt over 38,4 eller noe under 31,6 være profitt av Investor. for eksempel XYZ ender ved Rs. 40. Dette vil føre til at anropsalternativet blir verdsatt til Rs. 5 amp Put alternativet vil være null. Netto kontantstrøm (fortjeneste) Rs. 53,4 Rs. 1,6 per aksje. Samme måte hvis XYZ slutter ved Rs. 30. Dette vil føre til at Put-alternativet blir verdsatt til Rs. 5 amp kallingsalternativ vil være null. Netto kontantstrøm (fortjeneste) Rs. 5 -3,4 Rs. 1,6 XYZ prisnivå forblir mellom Rs. 31,6 amp Rs. 38.4 (Break-even Level) Dette er scenariet når investor vil ende opp med tap. For eksempel Pris forblir på Rs.35. Både Call amp Put Option vil være Null, noe som resulterer i tap på Rs.3.4 (Total premie betalt) Enhver bevegelse innenfor break-even nivået vil være gjenvinning av tapet for Investor. For eksempel Pris forblir på Rs. 36. Anropsalternativet vil bli verdsatt til Rs.1 som følge av netto kontantstrøm (tap) i Rs. -2,4 (3,41). Som vi legger merke til, vil strategien i hele scenariet føre til tap bare når ingen vesentlig bevegelse er vitne til. Hvis Vesentlig bevegelse er sikker, vil uansett upside eller downside strategi fungere. Denne strategien er vanligvis mest nyttig i tilfelle når visse hendelser er sikre, men Resultatet av det samme er usikkert som kan bære markedet opp eller ned. Typisk eksempel på en slik begivenhet (I India er valgresultat eller finansbudsjett av GOI. 2.6k Vis middot View Oppvoter midtpunkt Ikke for reproduksjon En konservativ opsjonsstrategi for 2014 Hver dag får jeg et Google-varsel for ordene alternativhandel slik at jeg kan beholde Jeg har alltid lurt på hvorfor bloggene mine aldri har dukket opp på listen jeg får hver dag. Kanskje det er fordi jeg ikke bruker det eksakte ordalternativet som noen av bloggene gjør . Her er et eksempel på hvordan et selskap lastet opp deres første ledd med disse nøkkelordene (jeg har endret noen ord, slik at Google ikke tror jeg bare kopierer det). Noen eksperter vil prøve å forklare den riktige måten å handle med et nummer på av trinn. For eksempel kan du se trading alternativer i 6 trinn eller 12 enkle trinn for trading alternativer. Denne altfor enkle tilnærmingen kan ofte sende nybegynner alternativet trading investor ned feil vei og ikke lære investor en solid meg thodology for opsjonshandel. (min vekt) Nøkkelordene opsjonshandelen dukket opp 5 ganger i 3 setninger. Nå som de er i bloggen min, vil jeg se om bloggen min blir hentet av Google. I dag vil jeg gjerne dele mine tanker om hva 2014 kan ha i butikken for oss, og tilby en opsjonsstrategi som er utformet for å kapitalisere på året som utvikles som forventet. En konservativ opsjonsstrategi for 2014 Hva er i butikk for 2014 De fleste selskaper ser ut til å fungere ganske bra, selv om markedene PE på 17 er litt høyere enn det historiske gjennomsnittet. Warren Buffett sa nylig at han følte at det var ganske verdsatt. Tretten analytikere undersøkt av Forbes anslått en gjennomsnittlig 2014 gevinst på litt over 5 mens to forventet et tap på ca 2, som vi diskuterte for noen uker siden. Med renten så fryktelig lav, er det ikke mange steder å sette pengene dine unntatt på aksjemarkedet. CD-er gir mindre enn 1. Obligasjoner er skummelt å kjøpe fordi når renten uunngåelig stiger, vil obligasjonsprisene kollapse. Feds QE-programmet støtter sikkert markedet, og noen tapering vil trolig skje i 2014. Markedsfallet i uker skyldes frykt for at tapering kommer raskere enn senere. Når alle disse faktorene vurderes, synes den beste prognosen for 2014 at det ikke vil være et stort trekk i markedet i begge retninger. Hvis økonomiske indikatorer som sysselsettingstall, bedriftsresultat og forbruksutgifter forbedres, kan markedet skyves høyere, bortsett fra at tapering vil bli mer sannsynlig, og den muligheten vil presse markedet lavere. De to kan kompensere hverandre. Denne typen et marked er ideelt for en strategi for flere kalendere, selvfølgelig, den typen som vi fortaler på Terrys Tips. Én portefølje jeg skal sette opp for neste år, vil bruke en Jan-16 på-pengene-strengen som den lange siden (kjøper både et sett og et anrop til 180 strike-prisen). Mot disse stillingene vil vi selge utestående penger månedlige sett og samtaler som har en måned med gjenværende liv. Straddle vil koste rundt 36 og på ett år vil det falle til 24 hvis aksjen ikke beveger seg veldig mye (hvis det beveger seg mye i begge retninger, vil straddle få verdi og kan være verdt mer enn 24 på ett år ). Siden gjennomsnittlig månedlig forfall på strengen er omtrent 1 per måned, er det hvor mye månedlig premie må samles for å bryte selv på theta. I would like to provide for a greater move on the downside just in case that tapering fears prevail (I do not expect that euphoria will propel the market unusually higher, but tapering fears might push it down quite a bit at some point). By selling puts which are further out of the money, we would enjoy more downside protection. Here is the risk profile graph for my proposed portfolio with 3 straddles (portfolio value 10,000), selling out-of-the-money January-14 puts and calls. Over most of the curve there is a gain approaching 4 for the first month (a five-week period ending January 19, 2014). Probably a 3 gain would be a better expectation for a typical month. A gain over these 5 weeks should come about if SPY falls by 8 or less or moves higher by 5 or less. This seems like a fairly generous range. Spy Straddle Risk Profile For 2014 For those of you who are not familiar with these risk profile graphs (generated by thinkorswims free software), the PL Day column shows the gain or loss expected if the stock were to close on January 19, 2014 at the price listed in the Stk Price column, or you can estimate the gain or loss by looking at the graph line over the various possible stock prices. I personally feel comfortable owning SPY positions which will make money each month over such a broad range of possible stock prices, and there is the possibility of changing that break-even range with mid-month adjustments should the market move more than moderately in either direction. The word conservative is usually not used as an adjective in front of options strategy, but I believe this is a fair use of the word for this actual portfolio I will carry out at Terrys Tips for my paying subscribers to follow if they wish (or have trades automatically executed for them in their accounts through the Auto-Trade program at thinkorswim). There arent many ways that you can expect to make 3 a month in todays market environment. This options strategy might be an exception. Option Genius 8211 Option Selling for the Individual Investor Selling Options: The New Shortcut To Early Retirement Finally individual investors can receive education in the art of selling options. The purpose of Option Genius is to educate and show the individual investor how to manage their own money and increase their chances at generating market beating returns. Although profits are not guaranteed, we choose to execute trades that have a higher than average probability of success. This success rate is determined by using statistical models and standard option pricing guidelines. We base our trades more on statistics and less on technical analysis. We use different strategies based on what the market is doing so while we prefer the marker doesnt move much, we also can make money in bull and bear markets as well. A Bit About Option Selling By selling options, we are in essence selling time. An option is like a coupon that must be redeemed by an expiration date or else it is no longer valid. We sell options that have a high probability of expiring worthless. Everyday that goes by brings us closer to expiration day and with it some theta (time decay). once the options we have sold have lost enough value, we either buy them back and much cheaper prices, or let them expire. The 8 Pillars Here8217s a simple description of the trading plan we use: 1. Only place trades that have calculated risks and high probabilities of working out. 2. Never sell naked options. (Naked options have unlimited risk and not suitable to the OptionGenius Portfolio). 3. Use mathematical models and statistics to determine which options to sell and when. By using statistics and probabilities, trading becomes scientific and systematic. There is no guesswork. No need to rely on technical analysis, candlesticks or any such thing. 4. Always know before placing a trade: what is the maximum loss, maximum gain, and where the adjustment points are. 5. Always set up adjustments points so that if a trade goes against us we can still try to salvage the trade and adapt to the new market. 6. No Day Trading 7. No futures 8211 only stock indexes, ETFs and some less volatile stocks. 8. Keep trades and contracts to a minimum to limit commissions while cherry picking the best trades available. Basically our goal is to increase our account balances by selling time premium (theta) and keeping losses to an absolute minimum by doing only high probability trades and adjusting trades before they get into trouble. Get Started Right Now Click The Button Below. Your Membership Includes: 3- 5 suggestions a month. We research hundreds of setups a month based on market conditions. We choose only the best ones with the best risk-reward ratio and highest probability of success. Email alerts on adjustments . Everyday at the close, each suggestion is reviewed and if any adjustment needs to be made, emails are sent to all members. If an adjustment is made during the day, members are notified right away and the site is updated as well. Access to our Traders . We love the market and try to keep up to speed on things. So not only do you have someone watching the market for you everyday so you don8217t have to, but you can email us and ask whatever you wish. We love talking to other traders and enjoy interacting with members. We spend tens of thousands of dollars each year on our trading education and continue to keep learning. If there is something new you need to know about, we will let you know. Utdanning . In addition to the 3-5 Suggestions, t here are also dozens of educational resources in the member8217s area: Videos, PDFs, Workbooks, and more. Even if you are new to options trading we can help you get up to speed quickly. You don8217t need to buy any expensive software or take any classes . You can if you want, but if you want to keep it simple, just follow our suggestions. Let us worry about the chart, the FED, the delta position, and all the other complications of trading. All you need is a trading account that allows you to implement our strategies. You also get our conservative trading style and risk management measures . We make these same trades with real money. We share with you exactly what we are doing. There will be times you will think our style is too cautious and downright boring. That8217s fine. If you want excitement, go sky diving. Our goal is to be consistent in the safest way possible. You get trades based on current market conditions. We have several types of trades in our arsenal: condors, spreads, butterflies, calendars, diagonals, ratios, etc. Each has its strengths and weaknesses. If the market is going up, one type is used, another if it is going down, and another if it is going sideways. You also do not have to worry about a contract . Your credit card will be billed automatically and you can cancel anytime you wish You get several FREE BONUS reports that you get to keep even if you cancel. What Type of Trades: The main option trading strategies we use are: Iron Condors Credit Spreads Butterfly Spreads Calendar Spreads Covered Calls (occasionally) Diagonal Spreads (occasionally) Ratios (rarely) Why You Need To Get On Board Today There is a limit to the number of members allowed. We cannot have thousands and thousands of people trying to place the same trades. That will ruin it for everyone. Once the target membership is reached, the site will be closed to new members. Try out the newsletter and website for just 79 a month . Once you join, your membership fee cannot be increased. Your cost will stay at this level forever, even when we increase the fees for new members. You might be thinking that all this sounds too good to be true. That8217s understandable. But the only way to prove it to you is if you enter the website and look at our trades. If it is not everything we say it is, let us know and you get your money back. Get These FREE Bonuses Just For Giving Us A Try 82208 Trading Rules That Lead To Profits8221 8211 This report describes the 8 Rules that you must trade by if you want any chance of success in the markets. These are our personal rules that have been time tested and learned through trial and error. 8220Option Basics8221 8211 A complete manual on options: what they are, how they work, and how to use them. Even if you have never traded an option before, this manual will have you in the game in no time. 8220How To Trade In Stocks8221 8211 this book was written by Jesse Livermore, one of the greatest speculators of all time. In it, he reveals his thoughts and tactics At one time Livermore was worth 100 million in 1929 after the crash. 8220Reminisces of a Stock Operator8221 8211 this book by Edwin Lefevre tells the story of how Livermore built his empire and the rules he used to establish his fortune. 8220Getting Started Checklist8221 8211 this paper will help you get going with our service in the shortest possible time. Just follow it step by step. Satisfaction Guaranteed 1. If you are unsatisfied during your first month just let us know and your get your first month8217s fee back plus you get to keep the bonuses. 2. There is no contract so you can cancel at any time. 3. Your membership fee is guaranteed not to increase as long as you are a member. Sign Up Now For Option Genius Yes, I want to try Option Genius. I8217ll get: gt Access to all trades gt Access to the Option Genius himself for email questions gt Email alerts of trades and updates gt Access to membership site resources gt All the FREE Bonus Reports Get Started Right Now Click The Button Below.